كيف تحسب عائد حقوق الملكية لشركة DuPont؟

2024 مؤلف: Stanley Ellington | [email protected]. آخر تعديل: 2023-12-16 00:13

ال معادلة دوبونت : في ال معادلة دوبونت , ROE يساوي هامش الربح مضروبًا في معدل دوران الأصول مضروبًا في الرافعة المالية. تحت دوبونت في التحليل ، فإن العائد على حقوق الملكية يساوي هامش الربح مضروبًا في معدل دوران الأصول مضروبًا في الرافعة المالية.

علاوة على ذلك ، كيف تحسب العائد على حقوق الملكية؟

حساب العائد على حقوق الملكية (ROE)

1. على سبيل المثال ، قسّم صافي الأرباح البالغة 100000 دولار على متوسط حقوق المساهمين البالغ 62 دولارًا أو 500 = 1.6 أو 160٪ من العائد على حقوق الملكية. هذا يعني أن الشركة حققت ربحًا بنسبة 160٪ على كل دولار يستثمره المساهمون.
2. شركة ذات عائد حقوق ملكية لا يقل عن 15٪ هي شركة استثنائية.
3. تجنب الشركات التي لديها عائد حقوق ملكية بنسبة 5٪ أو أقل.

وبالمثل ، كيف تحسب العائد على حقوق الملكية مع مضاعف حقوق الملكية؟ يتم حساب صيغة مضاعف حقوق الملكية على النحو التالي:

1. مضاعف حقوق الملكية = إجمالي الأصول / إجمالي حقوق المساهمين.
2. إجمالي رأس المال = إجمالي الدين + إجمالي حقوق الملكية.
3. نسبة الدين = إجمالي الدين / إجمالي الأصول.
4. نسبة الدين = 1 - (1 / مضاعف حقوق الملكية)
5. العائد على حقوق الملكية = صافي هامش الربح x إجمالي معدل دوران الأصول x نسبة الرافعة المالية.

بعد ذلك ، السؤال هو ، كيف تحسب معدل نمو العائد على حقوق الملكية؟

خطوات

1. قسّم المبيعات على إجمالي الأصول.
2. قسّم صافي الدخل على إجمالي المبيعات.
3. قسّم إجمالي الدين على إجمالي حقوق الملكية.
4. ضاعف استخدام الأصول والربحية ومعدلات الاستخدام المالي.
5. قسّم صافي الدخل على إجمالي أرباح الأسهم.
6. اطرح معدل توزيعات الأرباح من 100٪.
7. ضاعف معدل الاحتفاظ بالأرباح والعائد على حقوق الملكية.

ما الذي يعتبر عائدًا جيدًا على حقوق الملكية؟

كما هو الحال مع العائد على رأس المال ، أ ROE هو مقياس لقدرة الإدارة على توليد الدخل من حقوق الملكية المتاحة لها. تكون عوائد حقوق الملكية من 15 إلى 20٪ بشكل عام تعتبر جيدة . ROE هو أيضًا عامل في تقييم المخزون ، بالاقتران مع النسب المالية الأخرى.